MADRID, 1 de mayo – Banco Sabadell ha formalizado la venta del británico TSB a Banco Santander por un importe de 2.863 millones de libras (3.319 millones de euros). Esta transacción se ha completado tras recibir todas las autorizaciones pertinentes de los supervisores y reguladores, según informó el banco catalán en un comunicado este viernes.
Detalles de la transacción
El precio de venta acordado fue de 2.650 millones de libras (3.072 millones de euros), además de 213 millones de libras (247 millones de euros) de valor neto tangible generado desde que se acordó la operación.
Marc Armengol, quien era el consejero delegado de TSB y ahora asume como nuevo consejero delegado de Banco Sabadell, expresó: «Hemos cerrado una operación muy relevante para el sector financiero británico. TSB es hoy una historia de éxito en Reino Unido gracias al excelente trabajo que ha desarrollado todo el equipo en los últimos años».
Próximos pasos y dividendos
En días recientes, Santander había indicado que contaba con la aprobación de los reguladores para llevar a cabo la autorización y que el cierre de la operación se llevaría a cabo próximamente. Otra gran operación pendiente es la adquisición de Webster en Estados Unidos, la cual está programada para finalizar en el tercer trimestre del año.
Con el cierre de la operación, Banco Sabadell ha anunciado la intención de distribuir a sus accionistas un ‘macrodividendo’ relacionado con la venta. Este dividendo será de 0,50 euros por acción y se abonará el próximo 29 de mayo.
Este dividendo extraordinario, sumado a los dividendos que la entidad tiene previsto repartir y los programas de recompra y amortización de acciones, elevará la retribución total a los accionistas a 6.450 millones de euros para el periodo 2025-2027.
Impacto financiero y crecimiento
La operación generará para Sabadell una plusvalía de 400 puntos básicos de capital, aunque esta se reducirá una vez se abone el dividendo. Además, se ha contabilizado una plusvalía de 300 millones de euros tras considerar todos los impactos de la operación.
Banco Sabadell adquirió TSB en 2015. Desde esa fecha, ha incrementado su libro de crédito de 26.400 millones de libras (30.607 millones de euros) a 36.300 millones de libras (42.084 millones de euros) al cierre de 2025, mejorando su ratio de eficiencia del 80% al 66% y aumentando su rentabilidad (ROTE) del 5,3% al 12,6%. Durante esta década, Banco Sabadell ha recibido más de 600 millones de euros en dividendos de su filial.
Condiciones acordadas
En el marco de esta transacción, también se traspasaron a Santander UK otros instrumentos de capital y valores no vencidos, emitidos por TSB y suscritos por Banco Sabadell, por un importe de 1.217 millones de libras (1.411 millones de euros).
Banco Sabadell se ha comprometido a no competir en el mercado británico durante los 24 meses siguientes al cierre de la operación. Sin embargo, mantendrá la sucursal existente en Reino Unido, que apoya a las empresas en sus negocios en el extranjero, y seguirá operando en este mercado a través de su división de banca corporativa (CIB).
